Совет от инвестора


Если вы фаундер высокотехнологичной компании, ищущий возможность привлечения средств на развитие, или инвестор, желающий в такую компанию вложиться, Антон Задорожный знает, что вам предложить.

15.11.2021





Пандемия, как и любой кризис, открыла новые возможности. В числе первых ими воспользовались компании из сектора высоких технологий, многие из которых буквально взлетели во время локдауна. Но для развития этим компаниям нужны инвестиции, а также профессионалы, способные подготовить ее ко встрече с инвесторами. Мы представляем обе стороны.

С одной стороны, мы сопровож­даем наших клиентов в качестве советников по сделкам, вопросам слияния компаний, привлечения ими инвестиций, рефинансирования или продажи долей. А с другой – мы сами инвестируем в те компании, которые представляют для нас интерес и в которые мы верим. То есть мы выстраиваем долгосрочные отношения и этим качественно отличаемся от венчурных фондов. Те инвестируют во множество стартапов – это их ключевой бизнес. Мы же инвестируем только в тщательно подобранные компании, приобретая у них миноритарные доли. И затем сопровождаем эти компании на протяжении всего их жизненного цикла.

Таким образом, мы как бы находимся между информационными и инвестиционными потоками. С одной стороны, это family-офисы, частные инвесторы, ангелы, институциональные инвесторы, венчурные фонды, которые ищут качественные и интересные проекты и бизнесы для того, чтобы в них вложиться. С другой – к нам приходят (или мы сами их находим) бизнесы, которые ищут инвестиции для реализации своих идей. Находясь между, мы иногда работаем на стороне покупателя, инвестора, а иногда – на стороне компании, которая ищет инвестиции. Когда мы представляем интересы покупателя, прекрасно понимаем инвестиционные критерии, помогаем им выстраивать M&A-стратегию, помогаем структурировать и закрывать сделки.

В случае если мы работаем на стороне компании, которая ищет инвестиции, мы делаем несколько нестандартных вещей, помимо того что привлекаем деньги. Помогаем выстроить правильную структуру корпоративного управления, повышаем прозрачность и структурированность, улучшаем операционные и бизнес-процессы. Например, помогаем привлечь сильный advisory board из международных экспертов. Мы прорисовываем, прорабатываем для компании долгосрочную стратегию масштабирования и роста. Наконец, мы помогаем бизнесу выстроить стратегию экспансии на зарубежные рынки, для того чтобы продукт и бизнес масштабировались интернационально, глобально. Обладая доступом к широкому кругу институциональных и частных инвесторов по всему миру, наша команда помогает клиентам, находящимся на разных этапах развития и жизненного цикла, с выводом их бизнесов на глобальные рынки и привлечением необходимого количества инвестиций для их дальнейшего масштабирования и роста. Помимо этого, мы помогаем таким компаниям стать более привлекательными для инвестора путем решения их внутренних стратегических задач и проблем в области построения корпоративного управления.

При этом, привлекая деньги в проекты, мы выборочно сами инвестируем в некоторые из них.

Наша команда – это опытные профессионалы в инвестиционной сфере. Golden Lions Capital – это независимая компания в сфере инвестиций и корпоративных финансов с международным присутствием. Наши офисы расположены в Лондоне, Дубае, на Кипре, в Москве. Своими целевыми клиентами мы считаем компании, оперирующие в области высоких технологий. Наша задача – выстроить их бизнес-процессы и сделать привлекательными для инвестиций, а наша задача как инвесторов – вложить в компанию на этапе роста, чтобы заработать на масштабировании ее бизнеса.

На сегодняшний день существует множество перспективных трендов и секторов, вызывающих безумный интерес у потенциальных инвесторов, и нет сомнений в том, что у каждой инвестиционной компании есть свои стратегии, тактики и варианты портфелей. В первую очередь мы смотрим на те отрасли, в которых сейчас происходят сильное расширение рынка и большой приток капитала, поэтому своими целевыми клиентами мы считаем компании, оперирующие в области высоких технологий, а не те, чей бизнес так или иначе основан или связан с такими традиционными секторами, как производство биржевых товаров, банкинг или нефтяная отрасль. Мы стараемся анализировать весь рынок, искать перспективные проекты и находить неоцененность.

Решение о специализации на секторе высоких технологий было принято не случайно. Мы выбрали это направление, поскольку видим в этом будущее и хорошие перспективы с точки зрения окупаемости инвестиций. Этот год уже стал рекордным по количеству вложений в технологический сектор, и в нашем понимании эта динамика в обозримом будущем только продолжит набирать обороты. Причин у подобного стремительного развития сектора много, но основной толчок, безусловно, дала пандемия, приведшая к локдауну и кардинальному изменению образа жизни людей по всему миру. При этом также очень интересно наблюдать, как многим компаниям приходится перестраиваться и адаптироваться к новым непривычным реалиям, дабы сохранить финансовые показатели на прежнем уровне. Наиболее актуальными направлениями в этом секторе, как мы считаем, являются такие сферы, как разработка искусственного интеллекта, машинное обучение, deeptech, дополненная реальность, big-data, блокчейн, online-образование, фудтех, агротех, генетика и биоинформатика, а также альтернативная энергетика и тревелтех.

Особенно перспективными мы считаем компании, которые разрабатывают технологии виртуальной и дополненной реальности. Близок час, когда эти технологии станут такой же обыденностью, какой когда-то стал смартфон, и мы полагаем, что вкладываться в такие компании не только интересно, но и нужно. По оценкам экспертов, рынок виртуальной реальности вырастет более чем в три раза в течение следующих семи лет, увеличившись с 21,83 до 69,6 млрд долларов к 2028 году (CAGR 18%). Такие компании, как Librestream, AR Augmedics, Saptial и AR Poplar, – все они получили финансирование в размере более 55 млн долларов. Исходя из этого, мы считаем, что подобные крупные сделки являются показателем здорового и растущего рынка.

Не менее интересной является сфера по созданию и разработке искусственного интеллекта и, в частности, рынка беспилотников, объем которого, по оценкам экспертов, в 2020 году составил 13,44 млрд долларов. Ожидается, что с 2021 по 2028 год он будет расти со среднегодовым темпом роста (CAGR) 57,5%. Цифра показывает, что индустрия коммерческих беспилотников остается устойчивой, несмотря на возникающие проблемы. Индустрия беспилотников переросла из взрывного и экспоненциального роста в устойчивую доходность, избежав разочарования падением. Потенциал отрасли колоссален: это и применение летательных аппаратов, как в боевых, так и в экстремальных температурных условиях, для доставки грузов и спасения людей. Это и создание систем с автономным управлением, а также проекты по развитию инфраструктуры.

Если говорить о таких сферах, как фудтех и агротех, то на данный момент здесь стремительно развиваются проекты по созданию биоматериалов, полуфабрикатов растительного происхождения на основе соевого белка, фарша или так называемого мяса «из пробирки», сделанного на основе биологического материала животного. В этих областях уже есть успешные примеры «единорогов», которые на данный момент выросли до уровня крупных игроков с огромной капитализацией и оценочной стоимостью. У нашей компании также есть удачный опыт работы с подобным игроком – EatJust, производителем «искусственных» яиц. Мы поверили в компанию, нам понравились ее менеджмент, заряженность на результат, понравился продукт. Так получилось, что с нами согласились и такие инвесторы, как Суверенный фонд Катара и фонд сооснователя Microsoft – Vulcan Capital, которые в следующем раунде при оценке в 1,3 млрд вложили в компанию 200 млн долларов. Не стоит забывать и о тех компаниях, которые работают над созданием высокоавтоматизированных агропромышленных комп­лексов по выращиванию культурных растений с применением методов гидропоники или аэропоники. Подобные проекты пользуются огромной популярностью, поскольку значительно повышают качество продукции и снижают издержки на производство, особенно в тех регионах или странах, где установлены низкие цены на электроэнергию.

Все три направления мы считаем очень перспективными и пристально следим за их развитием – вместе с нашими клиентами-инвесторами.

Антон Задорожный, управляющий партнер Golden Lions Capital.



15.11.2021

Источник: SPEAR'S Russia


Оставить комментарий


Зарегистрируйтесь на сайте, чтобы не вводить проверочный код каждый раз


Вселенная с приставкой «мета»


Img_5365
 

Метавселенная – слово и феномен, возникший в поле зрения, в жизни современного человека не так давно. Как все грандиозное, это продукт столкновения нескольких сущностей. С одной стороны, невероятного технологического прогресса последних лет, в базе которого блокчейн и интернет нового поколения Web 3.0. С другой – всего человеческого в каждом из нас: стремления вести социальную жизнь и общаться, желания развлекаться, получать удовольствие в игре. Ведь у взрослых, как у детей, те же игрушки, только дороже, а с некоторых пор еще и гораздо более технологичные. Постепенное «переселение» современного человека из реального мира в виртуальный не новость, но с появлением полноценных метавселенных может перестать быть просто фигурой речи. Пока это больше красивый, но довольно абстрактный концепт, который еще только предстоит наполнить реальным технологическим содержанием. Однако за дело уже берутся мировые техногиганты, «внезапно» разглядевшие в метавселенных новый мегатренд и мегавозможность «длиною в жизнь» для своего бизнеса. Работы хватит всем. Свою часть из нее предстоит сделать Inanomo – компании, которая развивает одноименную интегрированную криптовалютную технологическую платформу, предназначенную для хранения, обмена и инвестиций в фиатных деньгах и криптовалютах. Осенью прошлого года на страницах WEALTH Navigator в рамках совместного редакционного проекта мы рассказали о запуске на площадке Inanomo крипто-игрового направления. Его логическим развитием на платформе станет новый продукт – технологическая платформа для разработчиков метавселенных. По сути – метавселенная для метавселенных. О том, как это устроено и почему запуск нового продукта даст новый толчок развитию всей инфраструктуры Inanomo, рассказывает ее основатель и генеральный директор Кирилл Садилов.






Вселенная с приставкой «мета»


Img_5365
 

Метавселенная – слово и феномен, возникший в поле зрения, в жизни современного человека не так давно. Как все грандиозное, это продукт столкновения нескольких сущностей. С одной стороны, невероятного технологического прогресса последних лет, в базе которого блокчейн и интернет нового поколения Web 3.0. С другой – всего человеческого в каждом из нас: стремления вести социальную жизнь и общаться, желания развлекаться, получать удовольствие в игре. Ведь у взрослых, как у детей, те же игрушки, только дороже, а с некоторых пор еще и гораздо более технологичные. Постепенное «переселение» современного человека из реального мира в виртуальный не новость, но с появлением полноценных метавселенных может перестать быть просто фигурой речи. Пока это больше красивый, но довольно абстрактный концепт, который еще только предстоит наполнить реальным технологическим содержанием. Однако за дело уже берутся мировые техногиганты, «внезапно» разглядевшие в метавселенных новый мегатренд и мегавозможность «длиною в жизнь» для своего бизнеса. Работы хватит всем. Свою часть из нее предстоит сделать Inanomo – компании, которая развивает одноименную интегрированную криптовалютную технологическую платформу, предназначенную для хранения, обмена и инвестиций в фиатных деньгах и криптовалютах. Осенью прошлого года на страницах WEALTH Navigator в рамках совместного редакционного проекта мы рассказали о запуске на площадке Inanomo крипто-игрового направления. Его логическим развитием на платформе станет новый продукт – технологическая платформа для разработчиков метавселенных. По сути – метавселенная для метавселенных. О том, как это устроено и почему запуск нового продукта даст новый толчок развитию всей инфраструктуры Inanomo, рассказывает ее основатель и генеральный директор Кирилл Садилов.