Между двух поколений
Сергей Потапейко делится своими наблюдениями о том, что думают о наследовании создатели крупных российских состояний, и рассуждает о роли банка в этом процессе.
Отцы
В силу объективных исторических предпосылок точкой отсчета формирования крупного частного капитала в нашей стране условно принято считать 90-е годы прошлого века. Путем несложных вычислений получаем, что первичный частный капитал в России как раз сейчас проходит некий Рубикон зрелости, а следовательно, его основатели, опять же усредненно, входят (либо уже вошли) в уважаемый, умудренный опытом возраст 60+.
На примере Газпромбанк Private Banking могу сказать, что у нас в сегменте примерно 30% клиентов в возрастной категории 60+ (причем на них приходится около 40% всех AUM). Еще 25% – это клиенты в возрасте от 50 до 60 лет (которые держат еще 25% всех AUM). Иными словами, на две эти категории приходится порядка 65% всех активов. С одной стороны, очевидна «зрелость» капитала в России. И вроде бы действительно уже вопрос передачи капитала преемникам должен быть актуальным.
Но тут на авансцену выходит такой аспект, как российский менталитет. Ведь мы говорим о передаче капитала первого поколения. А это люди, которые нажили очень многогранный жизненный опыт, успешно переломали не один кризис и привыкли рассчитывать в первую очередь именно на себя. Для них роль личности, то есть непосредственно их роль была и будет определяющей во всем, в том числе в сохранении и приумножении капитала.
Это не единственное, что можно рассказать об отцах-основателях первого поколения капитала. Из моего личного общения с ними могу сказать, что это интереснейшие люди с самым широким кругозором (хотя нередко и не с самым простым характером), имеющие доступ к информации, передовым медицинским технологиям, по-хорошему очень внимательно следящие за собой и своей формой, живущие, как правило, самой активной социальной жизнью (бизнес, культура, искусство, коллекционирование, меценатство, спорт и т. д. и т. п.), наполненные буквально физически ощущаемой пульсирующей через край жизненной энергией (и в 60, и даже в 80 лет).
Иными словами, эти люди намерены жить долго и счастливо и совсем не планируют сдавать свои позиции и бизнес-полномочия.
Безусловно, все сказанное отнюдь не отменяет простых и незыблемых фундаментальных истин: все в нашей жизни скоротечно и время – ценнейший ресурс.
Дети
Вполне естественно, что каждый человек, неважно, представитель топ-100 Forbes или простой рядовой гражданин, стремится дать своим детям лучшее начиная со школьной скамьи. Конечно, каждый хочет видеть своих детей счастливыми и успешными.
Но, как мы все знаем, «сани надо готовить с лета». Если на любого, самого талантливого молодого человека внезапно навалить бремя управления бизнесом (где ничего легкого априори не бывает), со всем многообразием специфичных особенностей, регулированием, конкурентами и многим другим, очевидно, что успех и дальнейшее развитие бизнеса в такой ситуации если и случится, то «не благодаря, но вопреки».
Совсем другое дело, когда будущего наследника готовят, вводят в бизнес загодя, ведут по иерархической лестнице, давая почувствовать суть бизнеса и, главное, понять, насколько это вообще «про него». На примерах некоторых известных семей в нашей стране мы знаем, какие положительные плоды дает такой консистентный подход. Но так бывает далеко не всегда.
Как показало исследование «Портрет владельцев капитала в России – 2021», проведенное Центром управления благосостоянием Московской школы управления Сколково, большинство патриархов часто не допускают к бизнесу своих детей, чрезмерно контролируют менеджмент. Они не осознают разницу взглядов с детьми, не думают, что семья может быть не готовой к принятию бизнеса после их смерти. Согласно исследованию, передать контроль семье в будущем планируют только 10% владельцев первого поколения и 14% – второго поколения, а нанять менеджеров со стороны хотели бы 47 и 52% соответственно. Это еще раз показывает молодость и специфику института преемственности в России.
Как ни банально прозвучит, но наличие какой-либо стратегии априори гораздо лучше ее отсутствия. По сути, в первом приближении определение стратегии наследования – это емкий процесс, начинающийся с набора концептуальных и прикладных технических вопросов, взвешенно ответив на которые можно приступать к выбору правильной юридической оболочки и инструментария.
Банк
Один простой факт: история private banking как института в той же Швейцарии насчитывает более 200 лет. В России – немногим более 20. И если все основные банковские/инвестиционные/страховые/lifestyle/цифровые функции у ведущих российских private банков, на мой взгляд, развились уже даже лучше западных аналогов, то опыта передачи капитала во втором-четвертом поколении у нас пока просто нет.
Крупнейший частный капитал, как правило, закрывает эти вопросы при помощи западных провайдеров (посредством трастов и подобных структур). Но и некоторые подразделения private banking крупнейших российских банков начали осваивать это направление, причем стремительно.
Однако в целом в области наследования капитала/бизнеса в нашем сегменте еще только зарождается масштабный эволюционный переход от отлаженного этапа качественного транслирования потребности клиента тщательно отобранным внешним контрагентам к попыткам самостоятельно закрывать данный вопрос in-house. Какая именно модель передачи состояния станет оптимальной для российских клиентов private banking – вопрос пока открытый. Ведь тематика выходит далеко за рамки технической передачи доступа наследников к счетам. Тут и учет интересов широкого круга лиц, и правила/ограничения управления/распределения капитала и многое другое. И здесь мы будем искать оптимальные пути решения вопросов наследования и строить эффективные модели передачи капиталов в синергии с клиентами и членами их семей, отталкиваясь от их потребностей и учитывая все нюансы.
Как это ни парадоксально, похоже, именно качественное предложение должно родить тут здоровый спрос. А коль скоро данный вопрос однозначно находится на стыке практического международного опыта и глубинной юридической экспертизы, я не исключаю, что появится некая гибридная модель, когда подобные запросы будут комплексно закрываться банками во взаимодействии с отдельными провайдерами тех или иных узкоспециализированных услуг (в частности, юридических).
Одно могу сказать наверняка: российские банки, четко понимая, что private banking в контексте обсуждаемого вопроса – это история про развитие не просто «долгосрочных отношений с клиентом», но и достаточно жесткая конкурентная борьба за, если угодно, всю «персональную экосистему» клиента (семья, бизнес, партнеры/друзья, наследники и т. д.), уже не первый год активно развивают весь спектр возможных сопутствующих нефинансовых сервисов, нацеленных как раз на формирование максимального количества «нейронных связей» «экосистемы клиента» с банком.
И тут не без гордости могу заметить, что Газпромбанк Private Banking явно преуспевает. Уже не первый год мы получаем награды за лучшие программы для членов семей и наследников капитала на рынке private banking в России.
Сергей Потапейко, исполнительный вице-президент, начальник Департамента частно-банковского бизнеса Газпромбанка.
Источник: SPEAR'S Russia
Свободу перемещения вписали в Индекс
Специализирующаяся на инвестиционной миграции компания Henley & Partners представила свежую версию своего Индекса паспортов, основанного на данных Международной ассоциации воздушного транспорта (IATA). Парадоксы российского паспорта, причины взлета в рейтинге ОАЭ и прочие ключевые моменты доклада по просьбе WEALTH Navigator прокомментировал Якопо Замбони.
Налоговые приключения российских денег за границей
Александр Непомнящий – о растущей налоговой чистоплотности россиян как неожиданном последствии турбулентности последних лет.
Не взлетим, так поплаваем
Эксперты Всемирного экономического форума назвали основные риски для человечества на ближайшее десятилетие. Список широк, но при этом предсказуем: от роста геополитической напряженности, способной обернуться катастрофическими последствиями для всего мира, до сильных наводнений, засухи и прочих спутников изменения климата. Главным глобальным риском ближайших двух лет аналитики ВЭФ называют проблему генерируемой искусственным интеллектом дезинформации.
Экономика ИИ
Вышедшая недавно в издательстве Альпина PRO книга «Искусственный интеллект и экономика», пожалуй, одно из самых взвешенных и аргументированных сочинений о том, как технологии уже изменили рынок труда, повлияли на инфляцию, распределение богатства и власти и что будет происходить дальше. Автор, известный британский экономист Роджер Бутл, сознательно дистанцируется и от лагеря технооптимистов, убежденных, что роботы и искусственный интеллект обеспечат нам райскую жизнь, и от сторонников апокалиптического сценария, в котором ИИ поработит человечество. В увлекательной и доступной манере Бутл, вооружившись цифрами и результатами исследований, рисует очень рациональный и убедительный сценарий того, как революция в области искусственного интеллекта затронет всех нас. С разрешения издательства WEALTH Navigator воспроизводит фрагмент этой книги.
Личное и безличное
Исполнительный директор управляющей компании «Современные Фонды Недвижимости» Александр Храмешкин рассказал WEALTH NAVIGATOR, зачем нужен персональный фонд и как им правильно пользоваться в разных ситуациях.
Наследственное планирование
Состоятельные клиенты серьезно и заблаговременно подходят к вопросам передачи капитала наследникам. Сегодня в российском законодательстве действует много механизмов для передачи благосостояния. О том, какие инструменты наследования выбирают клиенты и под какие задачи чаще, WEALTH Navigator рассказал управляющий директор Family Office Private Banking ВТБ Антон Оглоблин.
Недетские вопросы
Прочитав книгу Элизабет Шимпфёссль «Безумно богатые русские», Алексей Станкевич нашел в главе «Воспитание наследников» много пересечений со своей работой. Он постарался переосмыслить наблюдения и выводы австрийского социолога, опираясь на опыт общения с хайнетами, которые не уезжают на Запад, а создают и развивают бизнесы в России. Это обстоятельство, а также размер состояния и базовые ценности владельца капитала становятся, по мнению автора, ключевыми факторами в планировании преемственности как для родителей, так и для детей.
Синхронизация, конституция и наследство
Антон Андреев – о ворожбе и фокусах в деле наследственных консультаций, разделе бизнеса и совместно нажитого имущества, о продавцах бутафории и семейных стратегических сессий, а также о юридических оберегах в виде уставов, контрактов, завещаний и фондов.
Оставить комментарий